Am 2. November gab Birkenstock die vorzeitige Rückzahlung von 450 Mio. US-Dollar (426 Mio. Euro) aus dem USD Term Loan B und 100 Mio. Euro aus dem EUR Vendor Loan bekannt – beide Darlehen seien ausschließlich zur Finanzierung der Übernahme von Birkenstock durch L Catterton im April 2021 ausgegeben, worden.
Infolge der vorzeitigen Rückzahlung hat Birkenstock nach eigenen Angaben seine Gesamtverschuldung von ca. 1,840 Mio. Euro auf ca. 1,314 Mio. Euro reduziert.
Der Gesamtbetrag der vorzeitigen Darlehensrückzahlungen sei deutlich höher als im IPO-Prospekt vorgesehen und spiegele die anhaltend hervorragenden operativen Ergebnisse des Unternehmens wider, teilt Birkenstock mit. Man habe einen Verschuldungsgrad erreicht, mit dem es möglich sei, den Wachstumskurs fortzusetzen.
Seit der Einführung der neuen Kapitalstruktur im April 2021 habe man den Verschuldungsgrad (das Verhältnis der gesamten Nettoverschuldung zum bereinigten EBITDA) durch Schuldentilgung und EBITDA-Wachstum von über 6 Mal auf unter 2,5 Mal gesenkt. Langfristig strebe man einen Verschuldungsgrad von unter 1 Mal an.
Oliver Reichert, Direktor der Birkenstock Holding plc und CEO der Birkenstock-Gruppe, erklärt: „Es ist ganz einfach: Wir machen nicht gerne Schulden und wir brauchen sie auch nicht, weil wir ein profitables und cashreiches Unternehmen führen. Dieser wichtige Schritt der vorzeitigen Rückzahlung unterstreicht unsere Verpflichtung zum Schuldenabbau, die wir in unserem IPO-Prospekt dargelegt haben. Darüber hinaus wird die vorzeitige Rückzahlung zu zusätzlichen Zinseinsparungen von mehr als 40 Mio. Euro pro Jahr führen. Unser robuster operativer Cashflow ermöglicht die interne Finanzierung von Investitionen, was unserem Engagement für finanzielle Widerstandsfähigkeit und die Schaffung von nachhaltigem Shareholder Value durch disziplinierte Finanzplanung entspricht.“
Die Birkenstock Holding plc ist die oberste Muttergesellschaft der Birkenstock Group B.V. & Co. KG und ihrer Tochtergesellschaften. Die Wurzeln des Unternehmens reichen bis ins Jahr 1774 zurück.
